प्रोजेक्ट पोर्टफोलियो के विश्लेषण के लिए 7 तरीके

एक परियोजना पोर्टफोलियो परियोजनाओं, कार्यक्रमों और उप-विभागों का एक संग्रह है जो रणनीतिक लक्ष्यों को प्राप्त करने में कामयाब रहे। लक्ष्य अलग हो सकते हैं, लेकिन वे अक्सर एक चीज के लिए नीचे आते हैं - अधिक कमाने के लिए। कैसे समझें कि क्या मना करना है, या किन परियोजनाओं की आवश्यकता है? बेशक, विश्लेषण की जरूरत है। हैबरकट के तहत, पोर्टफोलियो प्रबंधन से संबंधित कई विश्लेषणात्मक तकनीकें। हम डेढ़ खुदाई को तीन परियोजनाओं में विभाजित नहीं करेंगे, लेकिन धन की गणना की जा सकती है।

स्टेज-गेट अच्छा है, लेकिन यह सब नहीं है

पोर्टफोलियो प्रबंधन में, यह दो दृष्टिकोणों के बीच चयन करने के लिए प्रथागत है: चरण-द्वार या पोर्टफोलियो-समीक्षा। पहले चरण में, जब परियोजना चरण से चरण में चलती है, तो गो / किल-निर्णय को अपनाया जाता है। दूसरे मामले में, पूरे पोर्टफोलियो पर विचार करते समय प्रत्येक परियोजना का भाग्य निर्धारित किया जाता है (परियोजनाएं एक दूसरे के साथ प्रतिस्पर्धा करती हैं)। दूसरा मामला उन कंपनियों के लिए अधिक विशिष्ट है जिनकी परियोजनाएं 2-3 नहीं हैं, बल्कि 20-30 हैं।

विश्लेषण के सामने क्या चुनौतियाँ हैं

• समझें कि एक पोर्टफोलियो की कितनी आवश्यकता होगी और यह कितना लाएगा
• पोर्टफोलियो कितना जोखिम भरा है
• व्यवसाय में परिवर्तन की स्थिति में परियोजनाएं कैसे व्यवहार करेंगी?
• अंत में, कौन से प्रोजेक्ट गायब हैं और कौन से अनावश्यक हैं?

विश्लेषण के लिए मैदान

यह पता लगाने के लिए कि हमारा पोर्टफोलियो अच्छा है या बुरा, हमें आम तौर पर एक पोर्टफोलियो के साथ और बिना - दो अर्थव्यवस्थाओं पर बात करने पर विचार करना होगा। एक परियोजना के पोर्टफोलियो के बिना एक अर्थव्यवस्था, मूल एक, उपलब्ध उत्पादों का एक "बंडल" है जो पहले से ही बेचा जाता है और कंपनी को नकदी प्रदान करता है। एक निवेश अर्थव्यवस्था एक उद्यम अर्थव्यवस्था है जिसमें परियोजनाओं का एक पोर्टफोलियो होता है, जिनमें से प्रत्येक:

• उत्पाद बनाता है और बेचता है
• एक या एक से अधिक उत्पादन सुविधाओं को अपग्रेड करता है (उदाहरण के लिए, यदि उपकरणों का निर्माण किया जाता है, तो दुबला का परिचय सामग्री की मात्रा कम कर सकता है)
• सुविधा अपग्रेड करते समय उत्पाद बनाता है

इस प्रकार, निम्नलिखित दृष्टिकोण है: निवेश अर्थव्यवस्था = बुनियादी अर्थव्यवस्था + परियोजनाओं का पोर्टफोलियो। मूल अर्थव्यवस्था केवल एक ही नहीं हो सकती है, लेकिन कह सकती है, तीन परिदृश्य (संकीर्ण, संरक्षण, व्यवसाय का विस्तार), और विश्लेषण के दृष्टिकोण में से एक में हमें इसकी आवश्यकता है। अब बिंदु के करीब। कुल मिलाकर, 7 प्रकार के विश्लेषण पर विचार किया जाएगा, जिनमें से प्रत्येक कुछ सवालों के जवाब देता है।

1. वित्तीय प्रोफ़ाइल

यह कोई रहस्य नहीं है कि एक व्यवसाय, निवेश करके और "चालू" संचालन से, नकदी प्रवाह उत्पन्न करता है।
इस प्रक्रिया की प्रभावशीलता को आसानी से आरेख "वित्तीय प्रोफ़ाइल" द्वारा प्रदर्शित किया जाता है, जो निवेश से और संचालन से नकदी प्रवाह को प्रदर्शित करता है।

उत्पादन की लागत का संचालन बिक्री शून्य से होता है। निवेश (आमतौर पर) उपकरण की लागत और प्रारंभिक उत्पाद विकास है। इस चार्ट पर संचयी डीसीएफ पोर्टफोलियो परियोजनाओं से रियायती नकदी प्रवाह की संचित राशि है।

यह चार्ट अधिक उपयोगी है। यह न केवल एनपीवी दिखाता है, बल्कि पोर्टफोलियो की (रियायती) पेबैक अवधि भी दिखाता है। वह यह कहते हुए कि हमारे पैसे की लागत (और पैसे की लागत एक प्रतिशत है) को ध्यान में रखते हुए, हम पोर्टफोलियो का भुगतान कब करेंगे, और व्यवसाय के मूल्य में इसका क्या योगदान है?

लेकिन परियोजनाओं के पोर्टफोलियो के लिए यह सब तुच्छ है। पोर्टफोलियो में परियोजनाओं के बीच संबंध अधिक दिलचस्प है।

2. निवेश का नक्शा

चलो ग्राफ के साथ शुरू करते हैं:

इस तरह के एक आरेख पहले से ही परियोजनाओं के बीच संबंध को अच्छी तरह से दर्शाता है। इस मामले में, 4 परियोजनाओं के लिए, एक शांत विश्लेषण का निर्माण करना मुश्किल है, हालांकि, 10 परियोजनाएं पहले से ही दिखाती हैं कि निवेश में वृद्धि परियोजनाओं की लाभप्रदता (एनपीवी के अनुपात से निवेश) को कैसे प्रभावित करती है, और परियोजना का राजस्व डेल्टा कितना शामिल है।

ऊपरी बाएं कोने में जितनी अधिक परियोजनाएं हैं, पोर्टफोलियो के लिए बेहतर है। इस प्रकार, "निवेश मानचित्र" को देखते हुए, कोई यह समझ सकता है कि मौजूदा पोर्टफोलियो में कोई अच्छी परियोजनाएं नहीं हैं ... या, इसके विपरीत, कि हर कोई अच्छा है। और क्यों।

3. सामान्य सूत्र

सामान्य धागे पुन: प्रयोज्य घटक हैं। यह न केवल तकनीकी घटक है, बल्कि व्यावसायिक प्रक्रिया (और ग्राहक अनुभव), और परियोजना प्रबंधन, और निश्चित रूप से लोग और संगठन भी हैं। हमें सामान्य थ्रेड विश्लेषण की आवश्यकता क्यों है? दूसरों में कुछ परियोजनाओं की सफलता को दोहराने के लिए। उन परियोजनाओं की खोज कैसे करें जिनके लिए सामान्य धागे हो सकते हैं? इसके लिए (इस तरह की एक पुस्तक है), निम्नलिखित ग्राफ को खींचने की सिफारिश की गई है, जहां एक्स अक्ष लागतों के संदर्भ में परियोजनाओं के सापेक्ष आकार है, और वाई के साथ रेंज में गिरने वाली परियोजनाओं की संख्या है। एक ही पुस्तक का दावा है कि बिमोडल वितरण सबसे अधिक बार मनाया जाता है:

ऐसा क्यों चर्चा के लिए एक अलग विषय है, और मैं प्रबंधन मनोविज्ञान के साथ इस अधिक संभावना की व्याख्या करने के लिए इच्छुक हूं। लेकिन बात नहीं। मुख्य बात वे चोटियाँ हैं जिनमें हम आम धागों की खोज कर सकते हैं। हालांकि, कोई भी किसी अन्य तरीके से धागे की तलाश में मना नहीं करता है।

4. संवेदनशीलता विश्लेषण

अब थोड़ा जोखिम के बारे में। सामान्यतया, हर कोई जानता है कि पोर्टफोलियो के मूल्यांकन के लिए कारक या इनपुट पैरामीटर, कुछ सीमाओं के भीतर भिन्न हो सकते हैं। तथाकथित के रूप में एक दृश्य प्रतिनिधित्व है "बवंडर चित्र", जो दर्शाता है कि पोर्टफोलियो कितना जोखिम भरा है और किन कारकों पर सबसे अधिक ध्यान दिया जाना चाहिए।

इस मामले में, हम देख सकते हैं कि कौन से कारक हमें किस जंगल में ले गए, जो हमें "नीचा" कर सकता है। और उनके खिलाफ बीमा किया जाना चाहिए, उन्हें प्रबंधित किया जाना चाहिए, उन्हें सबसे अधिक ध्यान दिया जाना चाहिए।

5. व्यापार परिदृश्यों पर परीक्षण

यह पहले से ही ऊपर उल्लेख किया गया था कि एक व्यवसाय का विस्तार हो सकता है, जारी रह सकता है, संकीर्ण हो सकता है ... इन सभी मामलों में, परियोजनाएं अलग-अलग व्यवहार कर सकती हैं। वे परियोजनाएं जो व्यवसाय के साथ नहीं बढ़ती हैं, उन्हें प्रश्न में बुलाया जा सकता है - क्या उनकी आवश्यकता है? इस तरह के विश्लेषण का एक उदाहरण नीचे दिए गए लिंक पर होगा, लेकिन इसका सार व्यवसाय के विकास परिदृश्यों में से प्रत्येक में परियोजना संकेतकों की तुलना करने के लिए उबलता है। किसी भी लेआउट में सकारात्मक योगदान देने वाली परियोजनाओं की निश्चित रूप से आवश्यकता है। ऐसी जानकारी बहुत उपयोगी है।

6. पोर्टफोलियो संतुलन

कभी-कभी वे धुले हुए शब्द को "संतुलित" कहते हैं। एक परियोजना पोर्टफोलियो के मामले में, यह तब है जब यह रणनीतिक उद्देश्यों को पूरा करता है। सब, अपना और पूरा। इसके संतुलन का स्तर निर्धारित रणनीतिक लक्ष्यों पर निर्भर करता है। इस तरह के विश्लेषण का एक उदाहरण नीचे दिए गए लिंक में होगा, लेकिन यहां कार्य है। कल्पना कीजिए कि रणनीतिक लक्ष्य अधिक उत्पाद हैं। फिर पोर्टफोलियो केवल उत्पाद के हिसाब से अलग-अलग होंगे। यदि अधिक धन - तो केवल धन के लिए। अगर एक आवारा। लक्ष्य स्वयं एक-दूसरे के साथ "संतुलित" हैं, फिर पोर्टफोलियो को चुनना संभव होगा।

7. जोखिम-दक्षता-लागत विश्लेषण

यह 90 के दशक के रूसी अर्थशास्त्रियों का विकास है। यदि हम कल्पना करते हैं कि प्रत्येक परियोजना कुछ संभावना के साथ पूरी तरह से विफल हो सकती है, तो अपने आप में एक निश्चित राशि खर्च करना, एक और (राशि) लाना यदि सफल होता है, तो यह संभव है, एक निश्चित स्तर के जोखिम के साथ, एक तरफ और दूसरी तरफ - लागत स्तर - सबसे प्रभावी पोर्टफोलियो खोजने के लिए परियोजनाओं। ऐसा लगता है कि क्या जरूरत है, है ना? हालांकि जोखिम मीट्रिक निश्चित रूप से विवादास्पद है ...

एक्सेल नहीं मिला?

यहाँ उदाहरण के साथ एक्सेल।
और यहां एक रिपोर्ट का एक उदाहरण है जिसमें संतुलन के बारे में अधिक विस्तार से, और परिदृश्य विश्लेषण के बारे में है।

और रिश्ता क्या है?

पहली नज़र में, उपकरणों के बीच कोई संबंध नहीं है। हालाँकि, यह सब आपके विश्लेषण के उद्देश्य पर निर्भर करता है। अंततः, पूर्व-निर्धारित लक्ष्य निर्धारित करेंगे कि कौन सा उपकरण आपके लिए सबसे महत्वपूर्ण है और कौन सा सबसे कम है। यदि आपके पास पसंद का कार्य नहीं है, तो आपको अपने पोर्टफोलियो को प्रभावी ढंग से प्रबंधित करने की आवश्यकता है, और आम सूत्र इसमें आपकी सहायता करेंगे। यदि आपके पास सीमित पैसा है, तो जोखिम-दक्षता-लागत प्रोफ़ाइल और विश्लेषण आपकी मदद करेंगे। यदि आपके पास पर्याप्त परियोजनाएं नहीं हैं - निवेश मानचित्र देखें, परियोजनाओं का संतुलन। यदि भविष्य के बारे में संदेह है, तो स्क्रिप्ट देखें।

अंत में

परिणाम - एक रणनीतिक निर्णय - वह पोर्टफोलियो है, जो दिए गए प्रतिबंधों को देखते हुए, आपको सर्वश्रेष्ठ एनपीवी देगा।

PS रिपोर्ट की गई त्रुटियों के बारे में, कृपया पीएम को सूचित करें। मैं तुरंत संपादित करूंगा।